Các nhà đầu tư thường bị thúc đẩy bởi ý tưởng khám phá “điều lớn tiếp theo”, ngay cả khi điều đó có nghĩa là mua “những cổ phiếu lịch sử” không tạo ra bất kỳ thu nhập nào chứ đừng nói đến lợi nhuận. Tuy nhiên, như Peter Lynch đã nói trong One Up On Wall Street, “Tầm nhìn gần như không bao giờ mang lại kết quả”.
Vì vậy, nếu ý tưởng có rủi ro cao, lợi nhuận cao này không dành cho bạn, bạn có thể quan tâm nhiều hơn đến một công ty đang phát triển và có lợi nhuận như Marriott Vacations Worldwide (NYSE:VAC). Ngay cả khi công ty nhận được mức định giá thị trường hợp lý, các nhà đầu tư sẽ đồng ý rằng thu nhập bền vững sẽ tiếp tục mang lại cho Marriott phương tiện để mang lại giá trị lâu dài cho cổ đông.
Các nhà đầu tư và quỹ đầu tư đang theo đuổi thu nhập, điều đó có nghĩa là giá cổ phiếu có xu hướng tăng với thu nhập trên mỗi cổ phiếu (EPS) dương. Đây là lý do tại sao EPS rất lạc quan. Marriott International đã tăng thu nhập trên mỗi cổ phiếu từ 3,16 USD lên 11,41 USD chỉ trong một năm, đây là một kỳ tích. Mặc dù tốc độ tăng trưởng này có thể không lặp lại nhưng nó giống như một bước đột phá.
Việc xem xét thu nhập trước lãi vay và thuế (EBIT) cũng như tốc độ tăng trưởng doanh thu để có cái nhìn khác về chất lượng tăng trưởng của công ty thường rất hữu ích. Phân tích của chúng tôi cho thấy thu nhập hoạt động của Marriott International không bao gồm toàn bộ doanh thu trong 12 tháng qua, do đó phân tích của chúng tôi về tỷ suất lợi nhuận có thể không phản ánh chính xác hoạt động kinh doanh cốt lõi của công ty. Trước sự vui mừng của các cổ đông toàn cầu của Marriott Vacations, tỷ suất lợi nhuận EBIT đã tăng từ 20% lên 24% trong 12 tháng qua và doanh thu cũng có xu hướng cao hơn. Trong cả hai trường hợp, thật vui khi thấy điều đó.
Bạn có thể xem xu hướng tăng trưởng doanh thu và thu nhập của công ty như trong biểu đồ bên dưới. Để xem số thực, hãy nhấp vào biểu đồ.
May mắn thay, chúng tôi có quyền truy cập vào dự báo của nhà phân tích về thu nhập trong tương lai của Marriott Vacations Worldwide. Bạn có thể tự mình đưa ra dự báo mà không cần nhìn, hoặc bạn có thể xem dự báo của các chuyên gia.
Nhà đầu tư cảm thấy an toàn nếu người trong nội bộ cũng sở hữu cổ phiếu của công ty, từ đó điều chỉnh lợi ích của họ. Các cổ đông sẽ vui mừng khi biết người trong nội bộ sở hữu một lượng đáng kể cổ phiếu của Marriott Vacations Worldwide. Trên thực tế, họ đã đầu tư một khối tài sản đáng kể hiện ở mức 103 triệu USD. Các nhà đầu tư sẽ đánh giá cao việc ban lãnh đạo rất quan tâm đến trò chơi vì nó thể hiện cam kết của họ đối với tương lai của công ty.
Thật tuyệt khi thấy người trong nội bộ đầu tư vào công ty, nhưng mức lương có hợp lý không? Phân tích ngắn gọn của chúng tôi về mức lương của CEO dường như cho thấy trường hợp này là đúng. Đối với các công ty có vốn hóa thị trường từ 200 triệu USD đến 6,4 tỷ USD, chẳng hạn như Marriott Vacations Worldwide, mức thù lao trung bình của CEO là khoảng 6,8 triệu USD.
Cho đến tháng 12 năm 2022, Giám đốc điều hành của Marriott Vacations Worldwide đã nhận được gói bồi thường tổng trị giá 4,1 triệu USD. Đây là mức dưới mức trung bình của các công ty có quy mô tương tự và có vẻ khá hợp lý. Mặc dù mức thù lao của CEO không phải là yếu tố lớn nhất ảnh hưởng đến hình ảnh của công ty, nhưng mức thù lao khiêm tốn lại là một điều tích cực, vì nó cho thấy ban giám đốc quan tâm đến lợi ích của cổ đông. Nói chung, mức thù lao hợp lý có thể biện minh cho việc đưa ra quyết định đúng đắn.
Mức tăng trưởng thu nhập trên mỗi cổ phiếu của Marriott Vacations Worldwide rất ấn tượng. Một phần thưởng bổ sung cho những ai quan tâm là ban quản lý sở hữu một lượng cổ phiếu đáng kể và CEO nhận được mức thù lao khá cao, điều này cho thấy khả năng quản lý tiền tốt. Thu nhập tăng vọt có thể báo hiệu động lực kinh doanh tốt. Tăng trưởng lớn có thể dẫn đến những người thắng lớn, đó là lý do tại sao những điềm báo cho chúng ta biết rằng Marriott Resorts International xứng đáng được quan tâm cẩn thận. Tuy nhiên, trước khi bạn quá phấn khích, chúng tôi đã phát hiện ra 2 dấu hiệu cảnh báo (1 trong số đó hơi sai lệch!) đối với các khu nghỉ dưỡng Marriott International mà bạn nên lưu ý.
Cái hay của đầu tư là bạn có thể đầu tư vào hầu hết mọi công ty. Nhưng nếu bạn muốn tập trung vào những cổ phiếu có hành vi nội bộ thì đây là danh sách các công ty đã thực hiện mua nội bộ trong ba tháng qua.
Xin lưu ý rằng giao dịch nội gián được thảo luận trong bài viết này đề cập đến các giao dịch phải đăng ký tại các khu vực pháp lý liên quan.
Marriott Vacations Worldwide Inc. là một công ty quản lý kỳ nghỉ phát triển, tiếp thị, bán và quản lý bất động sản nghỉ dưỡng cũng như các sản phẩm liên quan. hiển thị thêm
Bất kỳ phản hồi về bài viết này? Lo lắng về nội dung? Liên hệ trực tiếp với chúng tôi. Ngoài ra, hãy gửi email đến các biên tập viên tại (at) Simplywallst.com. Bài viết này trên Simply Wall St mang tính chất chung chung. Chúng tôi chỉ sử dụng cách tiếp cận không thiên vị để đưa ra các đánh giá dựa trên dữ liệu lịch sử và dự báo của nhà phân tích, đồng thời các bài viết của chúng tôi không nhằm mục đích cung cấp lời khuyên tài chính. Việc mua hoặc bán bất kỳ cổ phiếu nào không phải là khuyến nghị và không tính đến mục tiêu hoặc tình hình tài chính của bạn. Mục tiêu của chúng tôi là cung cấp cho bạn phân tích tập trung dài hạn dựa trên dữ liệu cơ bản. Xin lưu ý rằng phân tích của chúng tôi có thể không tính đến những thông báo mới nhất của các công ty nhạy cảm về giá hoặc vật liệu chất lượng. Simply Wall St không có vị thế nào trong bất kỳ cổ phiếu nào nêu trên.
Marriott Vacations Worldwide Inc. là một công ty quản lý kỳ nghỉ phát triển, tiếp thị, bán và quản lý bất động sản nghỉ dưỡng cũng như các sản phẩm liên quan.
Simply Wall Street Pty Ltd (ACN 600 056 611) là đại diện công ty được ủy quyền của Sanlam Private Wealth Pty Ltd (AFSL số 337927) (Số đại diện được ủy quyền: 467183). Bất kỳ lời khuyên nào trên trang web này đều mang tính chất chung chung và chưa được viết liên quan đến mục tiêu, tình hình tài chính hoặc nhu cầu của bạn. Bạn không nên dựa vào bất kỳ lời khuyên và/hoặc thông tin nào có trên trang web này và trước khi đưa ra bất kỳ quyết định đầu tư nào, chúng tôi khuyên bạn nên cân nhắc xem liệu quyết định đó có phù hợp với hoàn cảnh của bạn hay không và tìm kiếm lời khuyên về tài chính, thuế và pháp lý phù hợp. Vui lòng đọc Hướng dẫn dịch vụ tài chính của chúng tôi trước khi quyết định có nhận dịch vụ tài chính từ chúng tôi hay không.
Thời gian đăng: 30/06/2023